過剩矛盾愈加突出 水泥市場整合序幕開啟
我國水泥行業(ye) 前十大水泥熟料生產(chan) 企業(ye) 的產(chan) 能集中度僅(jin) 為(wei) 54%，重組空間巨大。
由於(yu) 新增產(chan) 能不斷釋放，水泥行業(ye) 產(chan) 能過剩矛盾愈加突出，企業(ye) 虧(kui) 損麵不斷加大，惡性競爭(zheng) 時有發生。推動兼並重組是改變目前我國水泥市場惡性競爭(zheng) 、無序競爭(zheng) 的最有效方式。水泥企業(ye) 的並購重組將使得市場競爭(zheng) 格局發生明顯改變，有助於(yu) 提高區域主導企業(ye) 市場控製能力和加強區域市場的協調，為(wei) 行業(ye) 效益的企穩回升創造條件。我國水泥行業(ye) 前十大水泥熟料生產(chan) 企業(ye) 的產(chan) 能集中度僅(jin) 為(wei) 54%，重組空間巨大。
今年，伴隨著國際水泥巨頭拉法基豪瑞集團的全球合並，中國水泥的產(chan) 業(ye) 重組正在以超乎市場想象的速度向前推進：中國建材與(yu) 中國中材的重組、金隅與(yu) 冀東(dong) 的整合、華新水泥對拉法基瑞安水泥的整合已成為(wei) 近期行業(ye) 重組的大戲。發改委產(chan) 業(ye) 協調司處長劉明表示，我相信這或許隻是序幕，我更期待真正的高潮早些到來。
工信部：有序推進聯合重組
今年3月份開始，水泥產(chan) 量扭轉下降局麵，水泥行業(ye) 開始出現了一些好轉的苗頭。前7月的數據說明，水泥行業(ye) 整體(ti) 經濟效益已經從(cong) 穀底企穩回升。
工信部原材料司副巡視員呂桂新表示，盡管當前水泥行業(ye) 形勢出現了一些好轉，但地區間差異較大，市場需求增長嚴(yan) 重不足，產(chan) 能嚴(yan) 重過剩的矛盾沒有根本緩解，產(chan) 業(ye) 結構性矛盾仍然非常突出。加之市場環境不夠完善、市場競爭(zheng) 秩序混亂(luan) 等不利因素影響，水泥行業(ye) 形勢仍十分嚴(yan) 峻，對此我們(men) 要有清醒認識，絕不能盲目樂(le) 觀。
針對近年來水泥行業(ye) 發展中出現的一些問題，國務院先後於(yu) 2009年印發了關(guan) 於(yu) 抑製產(chan) 能過剩的國發 【2009】38號、2013年印發了關(guan) 於(yu) 化解產(chan) 能過剩的國發 【2013】41號兩(liang) 個(ge) 重要文件，都把水泥行業(ye) 列為(wei) 重點。今年5月，國務院辦公廳34號文件又專(zhuan) 門印發 《關(guan) 於(yu) 促進建材工業(ye) 穩增長調結構增效益的指導意見》 (以下簡稱 《指導意見》)，這個(ge) 文件雖然是麵向整個(ge) 建材行業(ye) ，但真正重點仍然是產(chan) 能嚴(yan) 重過剩的水泥行業(ye) 。
根據《指導意見》，今後3~5年，水泥行業(ye) 將抓住產(chan) 能過剩、結構扭曲、無序競爭(zheng) 等關(guan) 鍵問題，在供給側(ce) 截長補短、壓減過剩產(chan) 能，有序推進聯合重組，改善企業(ye) 發展環境，增強企業(ye) 創新能力，擴大新型、綠色水泥生產(chan) 和應用，積極開展國際產(chan) 能合作，優(you) 化產(chan) 業(ye) 布局和組織結構，有效提高水泥工業(ye) 發展的質量和效益。
呂桂新指出，當前《指導意見》已發，大計方針政策措施已定，下一步就需要全行業(ye) 在認真學習(xi) 領會(hui) 的基礎上，內(nei) 化於(yu) 心，外化於(yu) 行，做到知行合一，增強大局意識、看齊意識和自律意識，落實好各項政策。我們(men) 相信，隻要認真貫徹好黨(dang) 中央和國務院的決(jue) 策部署，特別是在化解過剩產(chan) 能上下真功夫，攻艱克難，齊抓共管，務求實效，中國的水泥工業(ye) 一定能在“十三五”規劃的第一年開好局、起好步，為(wei) 整個(ge) 建材工業(ye) 實現提質增效和健康可持續發展作出貢獻。
發改委：整合隻是序幕
“中國水泥的產(chan) 業(ye) 重組正在以超乎市場想象的速度向前推進，中國建材與(yu) 中國中材的重組、金隅與(yu) 冀東(dong) 的整合、華新水泥對拉法基瑞安水泥的整合已成為(wei) 近期行業(ye) 重組的大戲。”發改委產(chan) 業(ye) 協調司處長劉明表示， “我相信這或許隻是序幕”。
目前，水泥工業(ye) 的發展需要破解產(chan) 能過剩、資源環境約束、市場集中度低等重大難題。在經濟進入新常態的背景下，由政府主導的以投資拉動為(wei) 基礎、創新驅動為(wei) 主導、經濟效益為(wei) 歸宿的增長方式的供給側(ce) 改革將全麵進行。通過去產(chan) 能有效化解產(chan) 能嚴(yan) 重過剩，通過加快推進企業(ye) 兼並重組使行業(ye) 效益企穩回升。水泥企業(ye) 重組和市場整合已經成為(wei) 破解行業(ye) 當前困局和引領行業(ye) 健康發展的關(guan) 鍵課題與(yu) 重要步驟。市場整合、創新發展將成為(wei) 中國水泥工業(ye) 的前進動力。
中國政府高度重視並積極鼓勵企業(ye) 兼並重組。《指導意見》明確提出：推進聯合重組，支持優(you) 勢企業(ye) 搭建產(chan) 能整合平台，利用市場化手段推進聯合重組，整合產(chan) 權或經營權，優(you) 化產(chan) 能布局，提高生產(chan) 集中度；並結合聯合重組、技術改造，優(you) 化生產(chan) 要素配置，主動壓減競爭(zheng) 乏力的過剩產(chan) 能。要求前10家企業(ye) 的生產(chan) 集中度達到60%左右。
中國水泥企業(ye) 應抓住這一契機，充分分析國際國內(nei) 市場走向，做好正確研判，借鑒發達國家產(chan) 能過剩時期的整合經驗，通過股權轉讓、相互持股、委托經營等多種方式，加快企業(ye) 兼並重組的同時，注重對區域市場進行合理劃分，努力做好區域市場的建設與(yu) 協調發展，開展行業(ye) 自律，維護市場公平競爭(zheng) ，形成價(jia) 格穩定和供需平衡的市場環境。
水泥協會(hui) ：兼並重組探尋新模式
中國水泥協會(hui) 會(hui) 長喬(qiao) 龍德表示，兼並重組與(yu) 市場整合是當今水泥界時代性的命題，是世界水泥工業(ye) 發展進程中不可逾越的現實問題，也是中國水泥工業(ye) 發展道路上必經的而且已經到了急需推進的一件大事。他說，“水泥企業(ye) 之間重組和市場整合、國際產(chan) 能合作，已經成為(wei) 中國水泥乃至世界水泥發展進程中的新模式、新挑戰、新路徑。”
喬(qiao) 龍德認為(wei) ，做好兼並重組還必須有政策開路，創新兼並與(yu) 整合的模式。從(cong) 需要看，兼並重組、市場整合已經非常緊迫；但從(cong) 現實情況看，體(ti) 製不一，隸屬關(guan) 係和歸屬關(guan) 係不一，企業(ye) 規模與(yu) 水平不一，市場占有與(yu) 競爭(zheng) 實力不一，情況異常複雜，必須有一套政策和機製，把認識轉換成可操作的政策規定。他指出，要做好頂層設計，可以是企業(ye) 間重組，可以是交叉參股，也可以是資產(chan) 置換，各種類型不拘一格。當然更關(guan) 鍵的是要得到政府部門的認可與(yu) 鼎立支持，由大企業(ye) 帶頭。
對於(yu) 具體(ti) 路徑，喬(qiao) 龍德表示，首先要把應該淘汰的落後產(chan) 能剝離出兼並重組陣營，被重組與(yu) 兼並的首先是在保存下來的企業(ye) 之間進行。其次對兼並企業(ye) 在資金補貼、貸款稅率方麵要有優(you) 惠政策，對被兼並的企業(ye) 在人員安置、資產(chan) 合理作價(jia) 包括事後轉型方麵要有基本保障。再次要發揮各級協會(hui) 和大企業(ye) 的協調、帶頭作用，可按地域也可打破地域做出兼並重組的計劃，每年推進一批。最後，要有清晰的導向原則，這就是堅持市場為(wei) 導向和市場決(jue) 定資源配置的原則，同時做到市場和政府無形和有形的兩(liang) 手並舉(ju) ；堅持國際、國內(nei) 兩(liang) 個(ge) 市場統一，不分國內(nei) 國外企業(ye) 原則，也不分已有的產(chan) 能整合和“走出去”在國外新建新增產(chan) 能的整合；堅持大企業(ye) 帶頭，誰出資誰受益的原則；對保存企業(ye) 生產(chan) 能力有最低規模、有最低限製的原則，這樣促使部分企業(ye) 主動退出市場和主動向大企業(ye) 靠攏。
喬(qiao) 龍德認為(wei) ，隻有靠創新，隻有靠改革，才能突破目前兼並重組的瓶頸。中國建材聯合會(hui) 、中國水泥協會(hui) 已經將這項關(guan) 係行業(ye) 發展的重大事業(ye) 列入“十三五”規劃，也已經作為(wei) 行業(ye) 近幾年重點突破的攻堅目標，在政府部門支持下，在大企業(ye) 的配合下，致力推進加快兼並與(yu) 市場整合的步伐，把兼並重組推向一個(ge) 新階段。
中國建材集團：盡快解決(jue) 惡性競爭(zheng)
剛剛由中國建築材料集團有限公司和中國中材集團有限公司重組成立的中國建材集團，成為(wei) 全球最大的水泥生產(chan) 商和水泥技術綜合服務商，擁有水泥產(chan) 能5.5億(yi) 噸。該集團董事長宋誌平表示，我們(men) 必須統一思想，積極行動，著手盡快解決(jue) 行業(ye) 惡性競爭(zheng) 造成的後果。他指出， “中國建材集團將在行業(ye) 中做市場協調的帶動者，帶頭禁止新建、帶頭淘汰落後、帶頭聯合重組、帶頭錯峰生產(chan) 、帶頭協調市場。”
宋誌平認為(wei) ，中國水泥工業(ye) 對全球水泥工業(ye) 、對中國經濟發展都做出了巨大貢獻，取得了令人自豪的成績，但也要看到發展中仍然存在產(chan) 能嚴(yan) 重過剩、水泥產(chan) 品結構嚴(yan) 重不合理、市場競爭(zheng) 理念狹隘等不少問題。
宋誌平坦言，水泥行業(ye) 規則尚未健全，企業(ye) 自律缺失，行業(ye) 低價(jia) 式競爭(zheng) 此起彼伏。中國水泥行業(ye) 2014年銷量24.8億(yi) 噸，2015年銷量23.5億(yi) 噸，今年銷量將回升到24億(yi) 噸以上，市場容量變化不大，但價(jia) 格卻一落千丈。2014年全國水泥行業(ye) 實現利潤七八百億(yi) 元，但今年要達到300億(yi) 元可能都有難度。這都是行業(ye) 惡性競爭(zheng) 造成的後果，因此我們(men) 必須正視問題，統一思想，積極行動，著手盡快解決(jue) 。
宋誌平表示，中國建材集團所屬水泥企業(ye) 將堅決(jue) 支持穩定市場、結構調整的行為(wei) ，推動中國水泥行業(ye) 的技術進步、結構調整和轉型升級，為(wei) 中國水泥事業(ye) 、為(wei) 國際水泥行業(ye) 做出應有的貢獻。
金隅、冀東(dong) ：重組進展順利
今年4月初正式啟動的金隅與(yu) 冀東(dong) 的整合，率先走出了大集團間整合重組的一步。該整合不僅(jin) 是市場的整合，還包括兩(liang) 個(ge) 集團間產(chan) 業(ye) 、產(chan) 權的深度整合，成為(wei) 業(ye) 界範例。
該重組分為(wei) 兩(liang) 部分，並同步推進實施：一是股權重組，即金隅股份（601992）以現金認購冀東(dong) 集團新增注冊(ce) 資本，成為(wei) 冀東(dong) 集團的控股股東(dong) 。二是資產(chan) 重組，即冀東(dong) 水泥（000401）通過非公開發行股份的方式購買(mai) 金隅股份旗下水泥、混凝土等相關(guan) 業(ye) 務資產(chan) ，同時募集資金購買(mai) 上述資產(chan) 的其他股東(dong) 股權和冀東(dong) 集團所屬混凝土、骨料等業(ye) 務資產(chan) 。
唐山冀東(dong) 水泥股份有限公司總經理於(yu) 九洲表示，目前，重組進展順利，待國家有關(guan) 部門批準後即可實施。
於(yu) 九洲進一步表示，金隅、冀東(dong) 的戰略重組，跨出了行業(ye) 整合的關(guan) 鍵一步。重組完成之後，新的冀東(dong) 水泥在京津冀區域產(chan) 能占比將達到近60%，較之前大幅提升，將對京津冀區域的市場秩序規範，供給側(ce) 結構性改革產(chan) 生意義(yi) 深遠的影響。整合重組完成後，新的冀東(dong) 水泥將積極推進京津冀水泥行業(ye) 理性發展，充分發揮在市場整合、創新發展等方麵的引領作用，積極推動行業(ye) 自律、推動供給側(ce) 結構性改革、推動行業(ye) 可持續健康發展。
於(yu) 九洲認為(wei) ，未來的水泥市場，整合是關(guan) 鍵，大企業(ye) 大有可為(wei) 。在新常態的宏觀經濟背景下，未來的整體(ti) 水泥需求將保持在2015年的需求水平。但北方的城鎮化率會(hui) 進一步提高，固定資產(chan) 投資也有上升空間，一段時期內(nei) ，北方水泥市場會(hui) 呈現穩中向好的態勢。冀東(dong) 水泥布局的華北、東(dong) 北和西北人口較為(wei) 密集的地區，整體(ti) 經濟水平仍然落後於(yu) 長三角、珠三角及沿海發達地區，尚有很大的發展空間。總體(ti) 看，隻要做好市場的整合協調，大企業(ye) 仍將有較大作為(wei) 。下一步，公司將緊抓京津冀協同發展、非首都功能疏解的機遇，進一步深耕細作市場，充分發揮金隅、冀東(dong) 集中品牌的市場競爭(zheng) 優(you) 勢、集中銷售的團隊優(you) 勢，全力推動市場整合、自律。在公司其他布局區域，也將在政府和協會(hui) 的推動下，積極與(yu) 當地大企業(ye) 集團開展市場合作和產(chan) 能合作，全力推進行業(ye) 自律，規範市場秩序，為(wei) 行業(ye) 可持續健康發展作出貢獻。
